LA DEMANDA CONTRA GOLDMAN SACHS
Obama advirtió que Wall Street tendrá que "rendir cuentas"
El Presidente elabora un plan de regulación para evitar los fraudes y abusos financieros.
Por: WASHINGTON. Ansa
El presidente de Estados Unidos, Barack Obama,
afirmó ayer que "las fallas en el sector financiero" fueron
la "causa principal" del tsunami financiero que sacude aún
al mundo. Y advirtió que, una vez que se apruebe la reforma
del sector con más regulación, las firmas de Wall Street
deberán "rendir cuentas". El comentario pareció una alusión
directa a las denuncias por fraude que presentó la autoridad
bursátil contra el banco Goldman Sachs por su operación en
la operatoria de hipotecas basura.
"Hubo muchas causas para los problemas que afectaron negativamente a nuestra economía en los últimos dos años, pero la principal fueron las fallas en el sector financiero", dijo Obama en su habitual mensaje sabatino radial y en video.
"Lo que está claro es que la crisis se podría haber evitado si las firmas de Wall Street rindieran cuentas mejor, si los tratos financieros fueran más transparentes y si los consumidores y accionistas tuvieran más información y más autoridad para tomar decisiones".
Obama viene impulsando, a contramano del pensamiento ultraliberal de la oposición republicana, una reforma financiera que evite las apuestas de excesivo riesgo como las que ejercieron las firmas de Wall Street a caballo de la reciente burbuja hipotecaria. Ese proceso consistió en una compleja trama de inversiones sostenida sobre las cuotas de préstamos para viviendas destinadas a personas de bajos ingresos y, en consecuencia, con fuertes chances de dejar de ser pagadas.
La explosión de la burbuja financiera provocó un colapso en el sistema económico y arruinó a miles de familias y de inversores norteamericanos, y luego obligó al gobierno a poner en marcha un multimillonario paquete de rescate para Wall Street y fondeado con dinero público.
El viernes el órgano regulador de la Bolsa de EE.UU. (SEC, por su sigla en inglés) anunció la demanda contra Goldman Sachs por fraude. El banco de inversión reaccionó sosteniendo que no había "creado ninguna cartera que estuviese destinada a perder dinero" y negó los cargos que se le imputan. La acción del banco se desplomó el viernes casi 13% debido a la amenaza de acciones judiciales.
Obama reconoció que la reforma financiera enfrenta fuertes obstáculos, en especial "los intereses especiales realizaron una infatigable campaña para oponerse a las normas más básicas, de sentido común, para proteger a los consumidores y prevenir el abuso".
"Debemos hacer todo lo posible para asegurar que ninguna crisis de esta magnitud vuelva a ocurrir jamás", dijo y añadió que está "luchando con todas mis fuerzas para que se apruebe el conjunto de medidas de reforma y las medidas de protección al consumidor".
El plan elaborado por la Casa Blanca, prevé "mayores medidas de protección financiera para el consumidor" y otras que "traerían nueva transparencia a los tratos financieros".
"La crisis fue causada por firmas que hicieron apuestas enormes y riesgosas, usando productos financieros como los llamados derivados, sin rendirle cuentas a nadie", señaló Obama.
"Hubo muchas causas para los problemas que afectaron negativamente a nuestra economía en los últimos dos años, pero la principal fueron las fallas en el sector financiero", dijo Obama en su habitual mensaje sabatino radial y en video.
"Lo que está claro es que la crisis se podría haber evitado si las firmas de Wall Street rindieran cuentas mejor, si los tratos financieros fueran más transparentes y si los consumidores y accionistas tuvieran más información y más autoridad para tomar decisiones".
Obama viene impulsando, a contramano del pensamiento ultraliberal de la oposición republicana, una reforma financiera que evite las apuestas de excesivo riesgo como las que ejercieron las firmas de Wall Street a caballo de la reciente burbuja hipotecaria. Ese proceso consistió en una compleja trama de inversiones sostenida sobre las cuotas de préstamos para viviendas destinadas a personas de bajos ingresos y, en consecuencia, con fuertes chances de dejar de ser pagadas.
La explosión de la burbuja financiera provocó un colapso en el sistema económico y arruinó a miles de familias y de inversores norteamericanos, y luego obligó al gobierno a poner en marcha un multimillonario paquete de rescate para Wall Street y fondeado con dinero público.
El viernes el órgano regulador de la Bolsa de EE.UU. (SEC, por su sigla en inglés) anunció la demanda contra Goldman Sachs por fraude. El banco de inversión reaccionó sosteniendo que no había "creado ninguna cartera que estuviese destinada a perder dinero" y negó los cargos que se le imputan. La acción del banco se desplomó el viernes casi 13% debido a la amenaza de acciones judiciales.
Obama reconoció que la reforma financiera enfrenta fuertes obstáculos, en especial "los intereses especiales realizaron una infatigable campaña para oponerse a las normas más básicas, de sentido común, para proteger a los consumidores y prevenir el abuso".
"Debemos hacer todo lo posible para asegurar que ninguna crisis de esta magnitud vuelva a ocurrir jamás", dijo y añadió que está "luchando con todas mis fuerzas para que se apruebe el conjunto de medidas de reforma y las medidas de protección al consumidor".
El plan elaborado por la Casa Blanca, prevé "mayores medidas de protección financiera para el consumidor" y otras que "traerían nueva transparencia a los tratos financieros".
"La crisis fue causada por firmas que hicieron apuestas enormes y riesgosas, usando productos financieros como los llamados derivados, sin rendirle cuentas a nadie", señaló Obama.
FUERTE RETROCESO DE TODOS LOS MERCADOS POR ESTA NUEVA DERIVACION DE LA CRISIS
Hipotecas basura: acusan de fraude a Goldman Sachs en los EE.UU.
La Comisión de Valores dice que el banco ocultó datos de riesgo a los clientes.
Por: nueva york. efe y ap
La Comisión de Valores de Estados Unidos (SEC, por su sigla
en inglés) acusó formalmente ayer al banco Goldman Sachs de
fraude por, supuestamente, ocultar información de un
producto vinculado a las hipotecas de alto riesgo, cuyo auge
sentó las bases de la crisis financiera.
La demanda, informó la SEC, fue presentada en un tribunal federal de Nueva York contra la entidad y uno de sus vicepresidentes, Fabrice Tourre.
La iniciativa provocó una fuerte caída del 12,8% en las acciones del banco que cotizan en Wall Street, y arrastró a otras pérdidas.
Goldman Sachs, uno de los grandes bancos sobrevivientes de la crisis con epicentro en EE.UU., se enfrenta ahora a duras multas o incluso a devolver las pérdidas que sufrieron los clientes y que ascendieron a unos 1.000 millones de dólares.
En respuesta a esta acción, el banco aseguró que las acusaciones son "completamente infundadas" y que, por ello, recurrirá la demanda interpuesta ante un tribunal de Nueva York.
"Los cargos presentados por la SEC son completamente infundados de hecho y de derecho, y nos defenderemos de ellos con determinación para abogar por la entidad y su reputación", aseguró la empresa en un escueto comunicado en respuesta a la demanda.
En la Bolsa de Nueva York hubo clima de ventas, sobre todo del sector financiero, y el índice principal Dow Jones bajó 1,2%.
En el resto del mundo se sintió el impacto. Goldman es un banco norteamericano pero de alcance global y todavía hay temor a crisis en cadena a partir de los problemas de la explosión de la burbuja hipotecaria en 2008.
Por eso cuando Grecia, Portugal o una empresa como Goldman están en problemas, los inversores suelen entrar en una ola de ventas. Así, las bolsas de San Pablo y de Buenos Aires, por ejemplo, perdieron 1,6%. En Europa, la mayoría de los grandes mercados perdieron terreno. La bolsa de París cayó 1,94%, Londres 1,39% y Frankfurt 1,76%. Madrid, de su lado, perdió 2,29%.
La hemorragia repercutió fuerte en Europa porque, además, no se descarta investigar al alemán Deutsche Bank también.
En Nueva York también el petróleo cedió más de dos dólares el barril para cerrar la semana a algo más de 83 dólares.
La acusación contra Goldman Sachs y el directivo es haber defraudado a los inversores con la "distorsión y omisión de información clave" acerca de un producto financiero vinculado a las hipotecas de alto riesgo, o "subprime".
Goldman creó y vendió este producto, denominado en la jerga financiera CDO (collateralized debt obligation, obligaciones colateralizadas de deuda), en un momento en el que el sector inmobiliario estaba comenzando a derrumbarse.
El CDO era en realidad un producto cuya rentabilidad estaba vinculada directamente a la evolución del mercado de las hipotecas "subprime", es decir muy riesgosas.
El banco neoyorquino, según la SEC, "falló" al no dar a conocer a los inversores información vital sobre el CDO, y en concreto, sobre el papel que estaba jugando un gran fondo de inversión en esta trama.
La SEC aseguró que el fondo de alto riesgo Paulson & Co fue contratado para estructurar este producto y, por tanto, seleccionaba qué inversiones debían realizarse.
Por otro lado, invertía apostando a corto plazo a que caería el valor de estas inversiones, es decir, apostaba a que el mercado se derrumbaría. "El producto podría ser muy nuevo y complejo, pero el engaño y el conflicto de intereses era viejo y simple", aseguró ayer el director de la División de Investigación de la SEC, Robert Khuzami.
Según la comisión reguladora, Paulson & Co, al que se considera uno de los mayores fondos especulativos del mundo, "pagó" US$ 15 millones a Goldman para poder tomar posiciones en contra de los activos que él mismo había seleccionado, con la creencia de que estos activos, como realmente ocurrió, tendrían problemas.
La entidad bancaria nunca informó a los clientes de este conflicto de intereses, del que era consciente el vicepresidente Tourre.
La demanda, informó la SEC, fue presentada en un tribunal federal de Nueva York contra la entidad y uno de sus vicepresidentes, Fabrice Tourre.
La iniciativa provocó una fuerte caída del 12,8% en las acciones del banco que cotizan en Wall Street, y arrastró a otras pérdidas.
Goldman Sachs, uno de los grandes bancos sobrevivientes de la crisis con epicentro en EE.UU., se enfrenta ahora a duras multas o incluso a devolver las pérdidas que sufrieron los clientes y que ascendieron a unos 1.000 millones de dólares.
En respuesta a esta acción, el banco aseguró que las acusaciones son "completamente infundadas" y que, por ello, recurrirá la demanda interpuesta ante un tribunal de Nueva York.
"Los cargos presentados por la SEC son completamente infundados de hecho y de derecho, y nos defenderemos de ellos con determinación para abogar por la entidad y su reputación", aseguró la empresa en un escueto comunicado en respuesta a la demanda.
En la Bolsa de Nueva York hubo clima de ventas, sobre todo del sector financiero, y el índice principal Dow Jones bajó 1,2%.
En el resto del mundo se sintió el impacto. Goldman es un banco norteamericano pero de alcance global y todavía hay temor a crisis en cadena a partir de los problemas de la explosión de la burbuja hipotecaria en 2008.
Por eso cuando Grecia, Portugal o una empresa como Goldman están en problemas, los inversores suelen entrar en una ola de ventas. Así, las bolsas de San Pablo y de Buenos Aires, por ejemplo, perdieron 1,6%. En Europa, la mayoría de los grandes mercados perdieron terreno. La bolsa de París cayó 1,94%, Londres 1,39% y Frankfurt 1,76%. Madrid, de su lado, perdió 2,29%.
La hemorragia repercutió fuerte en Europa porque, además, no se descarta investigar al alemán Deutsche Bank también.
En Nueva York también el petróleo cedió más de dos dólares el barril para cerrar la semana a algo más de 83 dólares.
La acusación contra Goldman Sachs y el directivo es haber defraudado a los inversores con la "distorsión y omisión de información clave" acerca de un producto financiero vinculado a las hipotecas de alto riesgo, o "subprime".
Goldman creó y vendió este producto, denominado en la jerga financiera CDO (collateralized debt obligation, obligaciones colateralizadas de deuda), en un momento en el que el sector inmobiliario estaba comenzando a derrumbarse.
El CDO era en realidad un producto cuya rentabilidad estaba vinculada directamente a la evolución del mercado de las hipotecas "subprime", es decir muy riesgosas.
El banco neoyorquino, según la SEC, "falló" al no dar a conocer a los inversores información vital sobre el CDO, y en concreto, sobre el papel que estaba jugando un gran fondo de inversión en esta trama.
La SEC aseguró que el fondo de alto riesgo Paulson & Co fue contratado para estructurar este producto y, por tanto, seleccionaba qué inversiones debían realizarse.
Por otro lado, invertía apostando a corto plazo a que caería el valor de estas inversiones, es decir, apostaba a que el mercado se derrumbaría. "El producto podría ser muy nuevo y complejo, pero el engaño y el conflicto de intereses era viejo y simple", aseguró ayer el director de la División de Investigación de la SEC, Robert Khuzami.
Según la comisión reguladora, Paulson & Co, al que se considera uno de los mayores fondos especulativos del mundo, "pagó" US$ 15 millones a Goldman para poder tomar posiciones en contra de los activos que él mismo había seleccionado, con la creencia de que estos activos, como realmente ocurrió, tendrían problemas.
La entidad bancaria nunca informó a los clientes de este conflicto de intereses, del que era consciente el vicepresidente Tourre.
Impacto en Argentina
Las repercusiones por la investigación judicial en Estados
Unidos contra el banco Goldman Sachs se extendieron por todo
el mundo.
En Buenos Aires, además de caer el índice bursátil Merval, también cayeron los títulos públicos.
Se trataba de la primera rueda tras el anuncio del gobierno argentino de las condiciones del canje de bonos de deuda no pagados desde el default de fines de 2001 (aquellos que no aceptaron el canje de 2005), y que contempla una quita del 66,3% del valor nominal para los tenedores institucionales y un pago a la par pero a menor tasa de interés para acreedores minoristas.
Ayer esos bonos sufrieron retrocesos de 2,41% en el caso de los llamados Discount y del 2,80% en los cupones atados al Producto Bruto Interno.
Para algunos especialistas, los retrocesos evidencian que la propuesta de canje no es la que esperaba el mercado (aunque el gobierno espera una alta adhesión), pero otros sostienen que las bajas son consecuencia de la demanda contra Goldman.
AFP
En Buenos Aires, además de caer el índice bursátil Merval, también cayeron los títulos públicos.
Se trataba de la primera rueda tras el anuncio del gobierno argentino de las condiciones del canje de bonos de deuda no pagados desde el default de fines de 2001 (aquellos que no aceptaron el canje de 2005), y que contempla una quita del 66,3% del valor nominal para los tenedores institucionales y un pago a la par pero a menor tasa de interés para acreedores minoristas.
Ayer esos bonos sufrieron retrocesos de 2,41% en el caso de los llamados Discount y del 2,80% en los cupones atados al Producto Bruto Interno.
Para algunos especialistas, los retrocesos evidencian que la propuesta de canje no es la que esperaba el mercado (aunque el gobierno espera una alta adhesión), pero otros sostienen que las bajas son consecuencia de la demanda contra Goldman.
AFP
Claves:
Goldman Sachs es uno de los grupos financieros más grandes y
antiguos de EE.UU. Fundado en 1869, tiene más de 20 mil
empleados en todo el mundo y se dedicó sobre todo a la banca
mayorista, un negocio menos regulado que la banca al público
que, luego de la crisis de las "hipotecas basura" que
estalló en 2008, comenzó a ser más regulado. Varios bancos
mayoristas, como Lehman, quebraron en EE.UU. Otros fueron
fusionados o intervenidos por el Estado. Goldman sobrevivió
y siguió con fuertes apuestas: hace poco se supo que se
propuso como intermediario para que Grecia -con crisis de
deuda- se fondeara con China.
El banco, como muchos otros, especuló con títulos hipotecarios -muy extendidos en EE.UU.-, y en gran parte en aquellos basados en hipotecas de muy alto riesgo de cobro, o subprime: estaban adquiridas por millones de personas sin ingresos sólidos. Sin embargo se propició un verdadero festival de esas hipotecas, luego convertidas en bonos canjeables en el mercado, pues se alimentó una cadena de pagos que dejaba jugosos negocios a los intermediarios.
La SEC, que regula las finanzas estadounidenses, cree que Goldman defraudó a sus clientes al venderles productos llamados CDO (que derivan de títulos de hipotecas) sin informarles del riesgo que corrían y cuando ya la crisis se conocía. Esos clientes habrían perdido US$ 1.000 millones en conjunto. Además, el banco lo habría apostado deliberadamente a que el mercado se caeyra. Goldman usó al fondo Paulson para esta operatoria. Pero éste no está incluido en la demanda judicial pues no dio información falsa a las autoridades ni a los clientes.
Ayer las acciones de Goldman bajaron casi 13%. Y como los mercados globales están muy sensibles ante cada corrida (ya sea un país como Grecia o una firma como Goldman Sachs), hubo ventas generales y cayeron acciones, bonos y el petróleo.
Es la primera vez que la SEC enjuicia a un banco de Wall Street por haber apostado por el derrumbe del mercado hipotecario.
El banco, como muchos otros, especuló con títulos hipotecarios -muy extendidos en EE.UU.-, y en gran parte en aquellos basados en hipotecas de muy alto riesgo de cobro, o subprime: estaban adquiridas por millones de personas sin ingresos sólidos. Sin embargo se propició un verdadero festival de esas hipotecas, luego convertidas en bonos canjeables en el mercado, pues se alimentó una cadena de pagos que dejaba jugosos negocios a los intermediarios.
La SEC, que regula las finanzas estadounidenses, cree que Goldman defraudó a sus clientes al venderles productos llamados CDO (que derivan de títulos de hipotecas) sin informarles del riesgo que corrían y cuando ya la crisis se conocía. Esos clientes habrían perdido US$ 1.000 millones en conjunto. Además, el banco lo habría apostado deliberadamente a que el mercado se caeyra. Goldman usó al fondo Paulson para esta operatoria. Pero éste no está incluido en la demanda judicial pues no dio información falsa a las autoridades ni a los clientes.
Ayer las acciones de Goldman bajaron casi 13%. Y como los mercados globales están muy sensibles ante cada corrida (ya sea un país como Grecia o una firma como Goldman Sachs), hubo ventas generales y cayeron acciones, bonos y el petróleo.
Es la primera vez que la SEC enjuicia a un banco de Wall Street por haber apostado por el derrumbe del mercado hipotecario.
